Réformes des banques commerciales

Le gouvernement indien a décidé de modifier de nouvelles réformes économiques. Auparavant, le secteur bancaire était fortement dominé par le secteur public. Cela conduit à la rentabilité et à une mauvaise qualité des actifs. Le pays traversait une crise économique profonde. Le principal objectif des réformes du secteur bancaire était de construire un système financier diversifié, efficace et compétitif. Le but ultime de ce système était d'allouer correctement les ressources grâce à une flexibilité fonctionnelle, une meilleure viabilité financière et un renforcement institutionnel.

Les réformes visent principalement à éradiquer la répression financière en minimisant les préemptions statutaires, tout en renforçant simultanément les réglementations prudentielles. En outre, les taux d'intérêt sur les dépôts et les prêts prêtés par les banques ont été progressivement dénationalisés.

En 1991, l'Inde avait nationalisé les banques en deux phases en 1969 et 1980. Les banques du secteur public (PSB) contrôlaient l'offre de crédit. La période post-1991 a connu trois phases chronologiques différentes. La première phase s'est déroulée approximativement entre 1991 et 1998. La deuxième phase a commencé en 1998 et s'est poursuivie jusqu'au début de la crise financière mondiale. La troisième phase est celle en cours.

La phase 1

Comme nous le savons, l'après-1991 a été une période de réformes structurelles dans le secteur financier. Il y a eu une évolution sans précédent dans divers domaines tels que les banques et les marchés financiers. Ces réformes reposaient sur les recommandations formulées par le Comité Narasimham dans son rapport de novembre 1991.

Après la première phase des réformes du secteur bancaire sous la direction du Comité Narasimham, les mesures suivantes ont été prises par le gouvernement -

Abaissement du SLR et du CRR

Le SLR et le CRR élevés ont minimisé les bénéfices des banques. Le SLR a été réduit au minimum de 38,5% en 1991 à 25% en 1997. En conséquence, les banques se sont retrouvées avec plus de fonds pouvant être alloués à l'agriculture, à l'industrie, au commerce, etc.

Le ratio de réserve de trésorerie (CRR) est le ratio de trésorerie d'une banque du total des dépôts à maintenir auprès de RBI. Le CRR a été abaissé de 15% en 1991 à 4,1% en juin 2003. L'objectif est de débloquer les fonds bloqués auprès de RBI.

Normes prudentielles

Ces normes ont été initiées par RBI afin de faire preuve de professionnalisme dans les banques commerciales. Le principal objectif de ces normes était la divulgation appropriée des revenus, la classification des actifs et la provision pour créances douteuses afin de garantir que les livres des banques commerciales reflètent une image exacte et correcte de la situation financière.

Les normes prudentielles garantissaient que les banques provisionnaient à 100% tous les actifs non performants (NPA). À cette fin, le parrainage a été placé à Rs 10 000 crores échelonnés sur 2 ans.

Normes d'adéquation des fonds propres (CAN)

C'est le ratio du capital minimum sur l'actif à risque. En avril 1992, RBI fixe le CAN à 8%. En mars 1996, toutes les banques du secteur public avaient atteint le ratio de 8%.

Déréglementation des taux d'intérêt

Le Comité Narasimham a recommandé que les taux d'intérêt soient déterminés par les forces du marché. Depuis 1992, la détermination des taux d'intérêt est devenue plus simple et plus facile.

Recouvrement des dettes

Le gouvernement indien a publié la «Loi de 1993 sur le recouvrement des créances dues aux banques et institutions financières» afin de soutenir et d'accélérer le recouvrement des cotisations des banques et des institutions financières. Six tribunaux spéciaux de redressement ont été créés pour travailler sur le même sujet. Un tribunal d'appel a également été créé à Mumbai.

Concurrence des nouvelles banques du secteur privé

Aujourd'hui, la banque est ouverte au secteur privé. Les nouvelles banques du secteur privé ont déjà commencé à bien fonctionner dans le secteur bancaire. Ces nouvelles banques du secteur privé sont autorisées à augmenter les apports en capital des investisseurs institutionnels étrangers jusqu'à 20% et des NRI jusqu'à 40%. En conséquence, il y a une augmentation de la concurrence.

Élimination progressive du crédit dirigé

Le comité a recommandé l'élimination progressive des plans de crédit dirigé. Il a été recommandé de ramener l'objectif de crédit pour le secteur prioritaire de 40% à 10%. Ce serait très difficile pour le gouvernement car les agriculteurs, les petits industriels et les transporteurs ont de puissants lobbies.

Accès au marché des capitaux

La loi sur les sociétés bancaires (loi sur l'accusation et le transfert des entreprises) a été renforcée pour permettre aux banques d'augmenter leur capital par des émissions publiques. Ceci est soumis à une disposition selon laquelle la participation de l'administration centrale ne passerait pas en dessous de 51% du capital versé. La State Bank of India a déjà augmenté un montant substantiel de fonds par le biais d'actions et d'obligations.

Liberté d'opération

Les banques commerciales régulières ont la liberté d'ouvrir de nouvelles succursales et de moderniser les comptoirs d'extension, après avoir atteint le ratio d'adéquation des fonds propres et les normes comptables prudentielles. Les banques sont également autorisées à fermer des succursales non viables en dehors des zones rurales.

Banques locales (LAB)

En 1996, la RBI a publié des directives pour la création de banques locales et a approuvé la construction de 7 LAB dans le secteur privé. Les LAB soutiennent la mobilisation de l'épargne rurale et sa conversion en investissement dans les zones locales.

Surveillance des banques commerciales

La RBI a formé un conseil de surveillance financière avec un conseil consultatif pour habiliter la surveillance des banques et des institutions financières. En 1993, la RBI a créé un nouveau département, le Département de la supervision, en tant qu'unité indépendante de supervision des banques commerciales.

Des mesures ont été prises pour permettre au gouvernement d'injecter des capitaux à environ Rs. 20 000 Crore. Parallèlement à cela, les banques du secteur public ont été autorisées à accéder aux marchés des capitaux pour y injecter des fonds propres à la condition que la participation du gouvernement reste au moins à 51%.

Aussi, les mesures nécessaires ont été prises pour développer la santé fragile et la faible rentabilité. Cela exigeait le respect de normes prudentielles internationalement acceptables, la classification et le provisionnement des actifs et l'adéquation des fonds propres. De nombreuses mesures ont également été engagées, la principale étant la promulgation de la loi sur le recouvrement des créances dues aux banques et institutions financières en 1993. Suite à cela, 29 tribunaux de recouvrement de créances (DRT) et cinq tribunaux d'appel pour le recouvrement de créances (DRAT) ont été créés lors d'un nombre de places dans le pays.

Toutes ces mesures ont minimisé le pourcentage des APM par rapport aux avances brutes de 23,2% en mars 1993 à 16% en mars 1998. Une rationalisation et une déréglementation ultérieures des taux d'intérêt ont également été entreprises.

Parallèlement, afin de renforcer la concurrence au sein de la sphère bancaire, différentes mesures ont été prises. Celles-ci comprenaient l'ouverture de banques du secteur privé, une plus grande liberté pour ouvrir des succursales et l'installation de distributeurs automatiques de billets, et une totale liberté fonctionnelle pour les banques d'évaluer les besoins en fonds de roulement.

Phase 2

La deuxième phase des réformes a commencé avec un autre rapport du Comité Narasimham en avril 1998, qui a succédé à la crise de l'Asie de l'Est. Après 1998, on a ressenti le besoin de restructurer la dette car le processus de DRT était très lent en raison de nombreux obstacles juridiques et autres.

Une caractéristique importante de cette phase était la concurrence croissante entre les banques. Bien que 21 nouvelles banques, dont quatre banques du secteur privé, une banque du secteur public et 16 entités étrangères se soient inscrites, le total des banques commerciales programmées (SCB) a diminué d'environ quatre cinquièmes pour atteindre 82 en 2007. En plus de cela, les IDE dans le secteur bancaire étaient mis sous la voie automatique, et la limite dans les banques du secteur privé est passée de 49% à 74% en 2004.

Afin de renforcer le secteur bancaire, le gouvernement a délégué une commission sur les réformes du secteur bancaire sous la présidence de M. Narasimham. Il a enduré son rapport en avril 1998. Le Comité s'est principalement concentré sur les mesures structurelles et l'évolution des normes de divulgation et des niveaux de transparence.

The following reforms were undertaken on the recommendations made by the committee -

  • New Areas - De nouveaux domaines de financement bancaire ont été dévoilés comme l'assurance, les cartes de crédit, la gestion d'actifs, le crédit-bail, la banque d'or, la banque d'investissement, etc.

  • New Instruments- Pour plus de flexibilité et une meilleure gestion des risques, de nouveaux outils et technologies ont été introduits. Ces instruments comprennent des swaps de taux d'intérêt, des contrats de change à terme croisés, des accords de taux à terme, une facilité d'ajustement de liquidité pour faire face à l'inadéquation des liquidités au jour le jour.

  • Risk Management- Les banques ont initialisé des comités spécialisés pour évaluer les différents risques. Leurs compétences et leurs systèmes sont régulièrement mis à niveau.

  • Strengthening Technology - L'infrastructure technologique a été renforcée pour le paiement et le règlement avec des services tels que le transfert électronique de fonds, le système centralisé de gestion de fonds, etc.

  • Increase Inflow of Credit - Des mesures sont prises pour augmenter le flux de crédit vers le secteur prioritaire en se concentrant sur le microcrédit et les groupes d'entraide.

  • Increase in FDI Limit - La limite des IDE a été augmentée dans les banques privées de 49% à 74%.

  • Universal banking- Il fait référence à la fusion de la banque commerciale et de la banque d'investissement. Il existe quelques lignes directrices pour l'expansion de la banque universelle.

  • Adoption of Global Standards- La RBI a récemment introduit une surveillance des banques basée sur les risques. Les meilleurs exercices internationaux sur les systèmes comptables, la gouvernance d'entreprise, les systèmes de paiement et de règlement, etc. sont en cours d'approbation.

  • Information Technology - Les banques ont proposé des services bancaires en ligne, des services bancaires en ligne, des services bancaires par Internet, des services bancaires par téléphone, etc. Des mesures ont été prises pour soutenir la fourniture de services bancaires par voie électronique.

  • Management of NPAs - Des mesures ont été prises par la RBI et le gouvernement central pour la gestion des actifs non performants (NPA), comme la restructuration de la dette des entreprises (CDR), les tribunaux de recouvrement de la dette (DRT) et Lok Adalats.

  • Mergers and Amalgamation - En mai 2005, la RBI a publié des lignes directrices pour la fusion et la fusion des banques du secteur privé.

  • Guidelines for Anti-Money Laundering- Récemment, la prévention du blanchiment d’argent a pris de l’importance dans les relations financières internationales. En 2004, RBI a mis à jour les directives sur les principes de connaissance de votre client (KYC).

  • Managerial Autonomy - En février 2005, le gouvernement indien a diffusé un paquet d'autonomie de gestion pour les banques du secteur public afin de leur fournir des conditions de concurrence équitables avec les banques du secteur privé en Inde.

  • Customer Service- Les années passées ont vu une amélioration du service client. La RBI a avancé ses services avec des facilités de carte de crédit, un médiateur bancaire, le règlement des réclamations des déposants décédés, etc.

  • Base Rate System of Interest Rates- Le système du Benchmark Prime Lending Rate (BPLR) a été mis en place en 2003 pour garantir une image fidèle des coûts réels. La RBI a proposé le système du taux de base le 1 er juillet 2010. Le taux de base peut être défini comme le taux minimum pour tous les prêts. Si nous prenons le système bancaire dans son ensemble, les taux de base étaient de l'ordre de 5,50% - 9,00% en 13 e Octobre 2010.

Le Comité de la réforme du secteur bancaire a en outre recommandé que l'existence d'une concurrence saine entre les banques du secteur public et les banques du secteur privé était importante. Le rapport a montré un flux de capitaux pour atteindre des niveaux plus élevés et non spécifiés d'adéquation des fonds propres et une minimisation du crédit ciblé.

Le gouvernement s'est concentré, avec l'aide du processus de réforme, sur l'amélioration du rôle des forces du marché en réduisant fortement la préemption grâce à l'exigence de réserve, la tarification déterminée par le marché pour les titres publics, la dissolution des taux d'intérêt administrés à quelques exceptions près et l'amélioration des normes de transparence et de divulgation pour soutenir discipline de marché.